مقایسه بازدهی NAV یک ماهه صندوق های طلا

طی یک ماه اخیر یکی از ماه های بسیار خوب برای طلا و صندوق های طلا بود. هم اونس جهانی مثبت بود و هم نرخ ارز رشد خوبی داشت که مجموعا رشد صندوق های طلا را رقم زندند. البته میدونیم که نه نرخ ارز و نه اونس جهانی، به نقطه اوج خودشون نرسیدند و هنوز جا برای رشد دارند.

در این تصویر NAV صندوق های طلا مورد مقایسه قرار گرفته. طبیعتا هرچقدر پورتفو صندوق بهینه تر باشه، بازدهی NAV هم بهتر میشه. این رشد مناسبNAV موجب رشد قیمت بهتر نسبت به صندوق های دیگر میشه.
با توجه به بازدهی خوب NAV درخشان، انتظار داریم بازدهی قیمتی هم طی هفته های آتی بهتر از سایر صندوق ها بشه

15 آذر 1404

#صندوق_طلا #کدال_تحلیل

فاجعه ی دامنه نوسان کجاست؟

برگردیم به گذشته
فرض کنید امروز چهارشنبه ۲۱ خرداد است و شما با توجه به تحلیل خودتون یک صندوق اهرمی خریدید.
کلی ریسک رو مثل خود جنگ و حتی خطر جنگ مجدد ،تصمیمات شبانه و دلار چند نرخی و نرخ بهره و … تحمل میکنید و حتی دست به فروش نمیزنید و شما وفادار پای بازار میمونید!

خب حالا با این همه ریسک بازار سهام برمیگردد و باید به شما یه دستمزد خوبی بده به خاطر این ریسک ها
اجازه بدید من اعلام کنم پاداش شما نه تنها مثبت نشده بلکه به خاطر ریسکی که برداشتید حتی شما 6٪ هم ضرر کردید!!!!ولی فاجعه اصلی اینجاست شما از هرکی که تازه میخواد بیاد تو بورس عقب هم هستید!!!!

اگر دامنه نوسان وجود نداشت وفادار به بورس شاید بعد جنگ خوب ضرر میکرد ولی بعدش هم خیلی خیلی هم خوب سود میکرد.

#کدال_تحلیل #بازار #اهرمی #اهرم #دامنه_نوسان

شرکت بورس کالای ایران #کالا در صورت‌های مالی میان‌دوره‌ای ۶‌ماهه منتهی به شهریور ۱۴۰۴ عملکردی فراتر از انتظار را ثبت کرده است؛ رشد درآمدهای عملیاتی، کنترل هزینه‌ها و جهش قابل‌توجه در سایر درآمدهای غیرعملیاتی، تصویری از یک دوره‌ی سودآور و قدرتمند ارائه می‌دهد.


🔹 #درآمد_عملیاتی: ۱۴٬۶۵۸٬۶۸۴ ✅ رشد ۱۲۳٪
🔹 #بهای_تمام_شده: ۲٬۴۵۴٬۶۰۱ 🔻 رشد ۹۹٪
🔹 #سود_ناخالص: ۱۲٬۲۰۴٬۰۸۳ ✅ رشد ۱۲۸٪
🔹 #هزینه_اداری_و_فروش: ۱٬۴۶۰٬۸۳۲ 🔻 رشد ۴۰٪
🔹 #هزینه_مالی: ۰ — بدون تغییر
🔹 #درآمد_غیرعملیاتی: ۵٬۹۸۴٬۴۶۸ ✅ رشد ۱۴۴٪
🔹 #سود_خالص: ۱۴٬۸۱۲٬۱۵۸ ✅ رشد ۱۴۲٪

━━━━━━━━━━ 📊 ━━━━━━━━━━

🟢 سود هر سهم EPS = ۵۱۱ ✅ رشد ۱۴۲٪ ✔️

- حاشیه سود ناخالص: %83 فصل قبل %81 ✅ رشد %2
- حاشیه سود خالص: %101 فصل قبل %93 ✅ رشد %9

#کدال_تحلیل

✅ کارمزد معاملات صندوق‌ها دوبرابر شد!


▪️خبر تلخ برای علاقمندان به صندوق‌های سرمایه‌گذاری؛ به‌طور خلاصه: کارمزد معاملات صندوق‌های طلا و سهامی که قبلاً ۰.۲۴ درصد بود، از ۲۱ آبان به ۰.۴۸ درصد افزایش پیدا می‌کنه یعنی رشد دو برابری کارمزد صندوق ها ....

✅️این موضوع در میان مدت برای گروه صندوق های اهرمی آسیب زا است و مهم تر اینکه باعث کاهش معاملات این صندوق ها خواهد شد و افرادی که نوسان گیر روزانه هم بودند تعدادشان کمتر می شود.

#کارمزد #کدال_تحلیل #صندوق_های_هرمی

روند نزولی طلا با افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی و تنش‌های تجاری کند شد

قیمت طلا روز پنجشنبه افزایش یافت، زیرا تحریم‌های آمریکا علیه روسیه و احتمال کنترل صادرات جدید بر چین به ریسک‌های ژئوپلیتیکی افزود و تقاضا برای دارایی‌های امن را تقویت کرد. در طول جلسات سه‌شنبه و چهارشنبه، طلا پس از کاهش نزدیک به 300 دلاری به دلیل فروش سنگین و شناسایی سود، بزرگترین ضرر خود را در پنج سال گذشته در بازارهای نقدی و سیزده سال گذشته در بازارهای آتی متحمل شد. این فلز گرانبها اوایل این هفته به مرز 4500 دلار در هر اونس نزدیک شده بود و برای شصت و هفتمین بار در سال جاری، پیش از شروع اصلاح شدید، رکورد جدیدی را ثبت کرد. سرمایه‌گذاران اکنون روی داده‌های شاخص قیمت مصرف‌کننده CPI ایالات متحده برای ماه سپتامبر در روز جمعه تمرکز کرده‌اند که به دلیل تعطیلی مداوم دولت در ایالات متحده به تعویق افتاده است. انتظار می‌رود تورم پایه در سطح 3.1% تثبیت شود که این امر احتمال کاهش نرخ بهره در نشست 29 اکتبر فدرال رزرو را افزایش می‌دهد. تمام سرمایه‌گذاران، کاهش نرخ بهره 25 واحد پایه در جلسه هفته آینده فدرال رزرو را پذیرفته‌اند.

#کدال_تحلیل #بازار

✅از قرار معلوم وضعیت دلار در قبال انس طلا، دست کمی از ریال ما ندارد.

✅رشدهای سنگین و پی در پی طلا در مقابل دلار بسیار بحث برانگیز شده است!

✅در حال حاضر اتفاقی بسیار مهم در حال بوقوع پیوستن است، سهم طلا در ذخایر بانک های مرکزی بشدت در حال افزایش است و دلار به آرامی به حاشیه رانده می شود

#کدال_تحلیل #دلار #طلا #بانک_مرکزی

✅از قرار معلوم وضعیت دلار در قبال انس طلا، دست کمی از ریال ما ندارد.

✅رشدهای سنگین و پی در پی طلا در مقابل دلار بسیار بحث برانگیز شده است!

✅در حال حاضر اتفاقی بسیار مهم در حال بوقوع پیوستن است، سهم طلا در ذخایر بانک های مرکزی بشدت در حال افزایش است و دلار به آرامی به حاشیه رانده می شود

15 مهر 1404

#کدال_تحلیل #بازار #جنگ #انس

📌رومی روم یا زنگی زنگ

🔸آخرین روز تابستان هم سپری شد، تابستانی که حداقل برای سهامداران بازار سرمایه کوتاه نبود. با اتمام شهریور ماه گزارشات ماهانه شرکت ها و پس از آن در اواخر مهرماه گزارشات فصلی یکی پس از دیگری از راه می رسند. در هر دو سناریو ذکر شده، انتظار داریم بازار وزن زیادی به وضعیت بنیادی شرکت ها در زمان انتشار گزارش ها دهد.

#کدال_تحلیل

تردید در عبور از 2.700.000 واحد

🔸در واقع بسیاری از معامله گران تقاضای فعلی را فرصت خروج می دانند و به همین دلیل نمی‌توان در کوتاه مدت مادامیکه پارامترها و مفروضات سیاسی اقتصادی تغییر نکرده شاهد افزایش درجه ریسک پذیری معامله گران باشیم و احتمال تکرار موج های صعودی و نزولی موقت و کوتاه مدت بیشتر است.

#کدال_تحلیل #بازار

کاهش ریسک سیاسی را اتفاق مهمی دانسته و معتقدیم نه با قدرت روزهای قبل بلکه با کمی جو ملایم‌تر بازار مثبتی را خواهیم داشت که لیدری آن بر عهده دو گروه پالایش و اهرمی‌ها خواهد بود، البته گروه خودرو نیز بعد از کمی دست و پا زدن دوباره در بازار مورد توجه قرار می‌گیرند اما محوریت اصلی بازار روی این دست نمادهاست.


#کدال_تحلیل #بازار