اقتصاد_آنلاین
4 ماه پیش
درآمد ۲۳ هزار میلیارد تومانی سایپا در بهار ۱۴۰۴

به گزارش اقتصادآنلاین، گروه خودروسازی سایپا در تازه‌ترین گزارش عملکرد خود که مربوط به پایان خردادماه سال ۱۴۰۴ است، از ثبت درآمد ۲۳ هزار و ۱۵۳ میلیارد تومانی در فصل بهار خبر داده است؛ رقمی که نسبت به ۲۱ هزار و ۶۵۷ میلیارد تومان بهار سال گذشته، حاکی از رشد ۷ درصدی درآمد عملیاتی این شرکت است.

در بررسی ترکیب فروش، همچنان خانواده محصولات X۲۰۰ شامل تیبا، ساینا و کوییک نقش کلیدی ایفا کرده‌اند؛ به‌طوری‌که درآمد حاصل از فروش این گروه در سه‌ماهه نخست سال به ۱۰ هزار و ۹۳ میلیارد تومان رسید که معادل ۴۴ درصد از کل درآمد فصلی سایپا است. این آمار، گویای تداوم استراتژی شرکت در تمرکز بر تولید خودرو‌های اقتصادی و پرفروش داخلی است؛ سیاستی که ضمن پاسخ‌گویی به نیاز بازار، جریان نقدی مناسبی را برای سایپا فراهم کرده است.

در خردادماه نیز عملکرد فروش شرکت ادامه‌دار بود و سایپا توانست ۸ هزار و ۶۲۴ میلیارد تومان درآمد ماهانه کسب کند. در این ماه نیز، محور اصلی درآمدزایی، فروش خودرو‌های خانواده X۲۰۰ بود. البته سهم مناسب دیگر محصولات نظیر شاهین و تولیدات چانگان نیز نشان از تنوع نسبی در سبد محصولات سایپا دارد.

آن‌چه رشد ۷ درصدی درآمد سایپا را معنادار می‌کند، بستر ناپایدار اقتصادی و چالش‌های مزمن صنعت خودرو است؛ از جمله نوسانات نرخ ارز، افزایش بهای مواد اولیه، محدودیت نقدینگی، و سیاست‌های قیمت‌گذاری دستوری که همچنان بر فضای تولید سایه انداخته‌اند. در چنین شرایطی، ثبات نسبی در عملکرد مالی می‌تواند نشانه‌ای از افزایش بهره‌وری عملیاتی و توان تطبیق‌پذیری مدیریتی در سایپا باشد.

نکته قابل توجه دیگر، افزایش شفافیت و انضباط مالی سایپا از طریق انتشار مستمر گزارش‌های ماهانه و فصلی است؛ اقدامی که می‌تواند اعتماد سرمایه‌گذاران و بازار سرمایه را نسبت به آینده شرکت تقویت کند. اگر این روند ادامه پیدا کند، سایپا خواهد توانست از مسیر جذب سرمایه، توسعه محصول و به‌روزرسانی فناوری‌های تولید، گام‌های موثرتری در مسیر رقابت‌پذیری داخلی و منطقه‌ای بردارد.

در مجموع، عملکرد سایپا در سه‌ماهه نخست سال جاری، حاکی از بازگشت تدریجی به ثبات عملیاتی است؛ شرکتی که باوجود موانع ساختاری، توانسته با تکیه بر فروش هدفمند، مدیریت منابع و پاسخ‌گویی به نیاز بازار داخلی، خود را در مسیر رشد قرار دهد. در صورت تداوم این رویکرد همراه با حمایت‌های دولتی از تولید داخلی، می‌توان انتظار داشت که سایپا در فصول آتی نیز به روند صعودی خود ادامه دهد و سهم بیشتری از بازار و اعتماد عمومی را به دست آورد

#خساپا #اقتصاد_آنلاین #گزارش_3ماهه
6 ماه پیش
گازوئیل سه‌نرخی، کاتالیزور رشد «شبریز» در بورس

پالایش نفت تبریز با تولید محصولات یورو ۵، مالکیت پتروشیمی تبریز و موقعیت استراتژیک صادراتی، در کنار مصوبه هیئت وزیران در خصوص نرخ گازوئیل، می‌تواند به گزینه‌ی جذاب سهامداری بدل شود.
اقتصادآنلاین – مینا یوسفی: هیئت وزیران تغییر نرخ گازوئیل را به صورت سه‌نرخی مصوب کرد، به‌گونه‌ای که قیمت سهمیه‌ای همچنان باقی بماند. اما یک نرخ نیمه‌یارانه‌ای به عنوان نرخ دوم و یک نرخ آزاد به عنوان نرخ سوم، برای گازوئیل تعیین شد.
البته میزان نرخ‌های جدید و زمان اجرای این مصوبه هنوز اعلام نشده است. این خبر در نیمه دوم به بازار مخابره شد و سبب تقاضای قوی صنعت پالایش و فراورده‌های نفتی شد، به‌طوری که شاهد صف خرید نماد‌های پالایشی، سهم‌های وابسته‌ای مثل شستا، پارسان و صندوق پالایش و اهرمی‌هایی که در پرتفوی خود وزن پالایشی خوبی دارند، بودیم.

تغییر در سهمیه بندی گازوئیل یا بنزین یا افزایش نرخ آن در واقع به نفع دولت می‌شود و دولت یارانه‌ی کمتری پرداخت می‌کند و کسری بودجه‌ی کمتری را متحمل می‌شود. اما تغییر در سهمیه‌بندی یا افزایش نرخ فرآوده‌های نفتی مثل گازوئیل یا بنزین، به نفع پالایشی‌ها نیز تمام خواهد شد.

چرا که دولت هر چقدر بتواند از محل فروش فرآورده‌ها در داخل و خارج منابع بیشتری را کسب کند، فشار کمتری به پالایشگاه‌ها در نرخ گذاری نفت و فرآورده‌ها می‌آورد و جریان وجود نقد صنعت پالایشی نیز بهبود پیدا می‌کند.

چشم انداز سودآوری و عملکرد شرکت پالایش نفت تبریز
پالایش نفت تبریز در سال ۱۳۵۶ در جنوب غربی تبریز تاسیس شد و انجام عملیات پالایش و فرآوری نفت خام و سایر هیدروکربورها، همچنین ساخت فرآورده‌های نفتی مانند بنزین از عمده‌ترین فعالیت‌های شرکت پالایش نفت تبریز هستند.

شبریز با ظرفیت حدود ۱۱۰ هزار بشکه در روز، بنزین با استاندارد یورو ۵ و گازوئیل با محدوده گوگرد ۵۰۰ تا ۲۵۰۰ PPM تولید می‌کند. نفت خام سبک مصرفی شرکت از میادین نفت غرب کارون و دزفول شمالی و مارون تامین می‌شود.

سهامدار اصلی سهم، نفت و گاز پارسیان است. سهامداران عمده دیگر بانک صادرات، پالایش یکم و سرمایه‌گذاری سامان ایرانیان و هامون سپاهان هستند.

بیشترین وزن محصولات در شبریز، به نفت گاز مربوط است که حدود ۳۷ درصد را به خود اختصاص داده است. ۲۲ درصد نفت کوره و ۲۰ درصد بنزین، ۱۱ درصد وکیوم باتوم و ۱۰ درصد سایر محصولات می‌باشد.

سودآوری شبریز به شدت به عوامل کلان اقتصادی و سیاسی، مانند قیمت نفت خام، نرخ خوراک پالایشگاه‌ها و نرخ ارز، وابسته است. شرکت پالایش نفت اصفهان در حال حاضر pe ۸ واحد را دارد و انتظار عملکرد ۱۲ ماهه خوب برای سهم می‌رود.

pe آینده‌نگر سهم ۴.۵ است و تحلیلگران ۴۹۹ ریال سود را برای سال ۱۴۰۴ برآورد کرده‌اند. حاشیه سود شرکت در ۴ سال اخیر ۸ تا ۱۰ درصد در نوسان بوده است.

شبریز مالک نیمی از پتروشیمی تبریز است که عملکرد خوبی رقم زده است و پیش بینی تحلیلگران برای سال ۱۴۰۴ سهم ۲۲۲ ریال است. شرکت پتروشیمی تبریز که فعالیت‌های طراحی و مهندسی آن در نیمه دوم سال ۱۳۶۸ و عملیات نصب آن در سال ۱۳۷۱ آغاز گردید، بزرگ‌ترین شرکت شمال‌غرب کشور با ظرفیت تولید اسمی ۸۷۰ هزار تن پلیمر شامل پلی‌اتیلن، پلی‌پروپیلن، پلی‌استایرن، ABS و سایر محصولات جانبی هیدروکربوری است. پتروشیمی تبریز محصولات خود را تحت لیسانس معتبرترین شرکت‌های جهانی تولید می‌کند و سالانه حدود ۴۵۰ هزار تن محصول قابل فروش و عرضه به مشتریان دارد.

با توجه به موقعیت استراتژیک شرکت پتروشیمی تبریز و نزدیکی به دروازه‌های اروپا، بخش قابل توجهی از فرآورده‌های این شرکت به کشور‌های اروپایی، حوزه بالکان، آسیای جنوب شرقی به ویژه چین و نیز کشور‌های آفریقایی صادر می‌شود.

نمودار شبریز و چشم انداز آتی سهم
نمای لگاریتمی و تعدیلی شبریز نشان می‌دهد سناریوی شمارش به صورت یک فلت بوده و در کف قیمت ۱۰۰۰ تومان در آبان ۱۴۰۳ روند صعودی جدیدی شکل گرفته که ادامه دار است.

سه ریز موج از الگوی صعودی پیش رفته که ما فعلا ABC نامگذاری کردیم که سایکل صعودی ترکیبی است. از محدوده مقاومتی ۲۸۰۰-۳۰۰۰ تومان اصلاحی موقت برای شکل گیری موج X نیاز است که سهم را به حمایت ۲۳۵۰-۲۴۰۰ تومان می‌رساند و مجدد برای بخش دوم صعودی کسب انرژی می‌نماید.

هدف ثانویه بخش دوم ترکیبی الگو، در بازه ۶ ماهه آتی ۳۵۰۰ تومان دنبال می‌شود که فیبوی مهم قیمتی نیز هست.

31 اردیبهشت 1404

#مینا_یوسفی #شبریز #اقتصاد_آنلاین
7 ماه پیش
حال و هوای صندوق سرمایه گذاری پالایش یکم

الگوی صعودی میان‌مدت، اختلاف خالص ارزش دارایی با قیمت، و پی‌ بر‌ای زیر ۶، صنعت پالایشی را به یک صنعت جذاب بدل کرده است.


به گزارش بورسینه به نقل از اقتصادآنلاین، صنعت پتروشیمی با کاهش قابل توجه شاخص کرک‌اسپرد و نفت در بازارهای‌جهانی همراه بوده و از رشد اخیر بازارسرمایه جامانده و در قیمت‌های حمایتی مدت‌ها دست به دست می‌شد.

شاخص کرک اسپرد که بر اساس وزن سه فرآورده اصلی یعنی بنزین، نفت‌گاز و نفت کوره محاسبه می‌شود، در نیمه دوم فرودین ۱۴۰۴ با کاهش بیشتر از ۱۵.۵ درصدی رو به رو شد.

از سوی دیگر متوسط نرخ ارز محصولات پالایشی در سال ۱۴۰۲ در محدوده ۳۴.۰۰۰ تومان بوده، در انتهای سال ۱۴۰۲ به دلار نیمایی ۴۰.۰۰۰ تومان رسد؛ و اکنون نیز با دلار توافقی حدود ۶۹.۰۰۰ تومان نرخ می‌خورد.
وضعیت عملکرد پالایش و ارزش ذاتی آن

این صندوق دارای ۹۲.۸۴ درصد سهم است و بیش از ۹۰ درصد دارایی‌های این صندوق از نوع سهام شرکت‌های فعال در زمینه فرآورده‌های نفتی، کک و سوخت هسته‌ای است. شتران، شبریز، شپنا و شبندر سهام اصلی این صندوق است.

یونیت‌های این صندوق در قیمت ۲۰۱۲۴ تومان با نوسان ۳ درصدی مثبت در تاریخ ۷ اردیبهشت ماه روی تابلوی معاملات دست به دست شده است و در لحظه تهیه گزارش NAV صندوق در محدوده ۲۲۹۷۳ تومان است که با قیمت روز صندوق اختلاف حدود ۱۲ درصدی دارد. هرچه اختلاف بیشتر باشد جذابیت خرید بیشتر خواهد شد.

بررسی سودخالص صنعت پالایشی و بازدهی این صنعت توسط تحلیلگران صورت گرفته است؛ به طوری که تمام نماد‌های صندوق پالایش، پی بر‌ای‌های زیر ۶ دارند.
سناریوی شمارش در پالایش یکم

دیتای زیادی از این صندوق نداشته و شروع شمارش از سال ۹۹ هست. سایکل اصلی پالایش را یک مثلث ABCDE دانستیم که موج D به‌صورت زمانبر با تکمیل یک مثلث ABCDE تمام و شاهد رشد شارپ پساالگوی در این صندوق از کف ۱۵۱۲۰ تومان به‌ازی هر یونیت هستیم.

این روز‌ها گروه پالایشی پرتقاضا دنبال می‌شوند و نمودار نشان می‌دهد در اواسط الگوی صعودی میان مدتی برای تکمیل لگ افزایشی E هستیم. حال در سقف الگوی مثلث تمام شده، عرضه و تقاضا رقابت می‌کنند.

حدضرر سهامداران محدوده ۱۷۵۰۰-۱۹۲۰۰ است و شکست سقف تاریخی و فیبو‌های قیمتی در ۲۱۷۰۰- ۲۳۰۰ پیش روست. سپس ۲۸۰۰۰ تومان مهم می‌باشد.
14 اردیبهشت 1404

#مینا_یوسفی #پالایش #پالایش_یکم #اقتصاد_آنلاین
7 ماه پیش
پیش‌بینی آینده سهم شستا از سود تقسیمی تا چشم‌انداز رشد در بازار سرمایه
شستا به‌عنوان مهم‌ترین سازمان بیمه‌ای کشور و یکی از بزرگ‌ترین هلدینگ‌های چندرشته‌ای بازار سرمایه در سال ۹۹ در بازار بورس درج شد. این شرکت به‌واسطه در اختیار داشتن ۱۷۵ شرکت مدیریتی و ۹۰ شرکت غیرمدیریتی و پوشش طیف متنوعی از حوزه‌های صنعتی شامل نفت، گاز و پتروشیمی، دارویی و فلزی، در نظام اقتصادی کشور نقش ویژه‌ای ایفا می‌کند.
اقتصادآنلاین - مینا یوسفی: شستا هم‌اکنون در قالب ۹ هلدینگ به‌شرح ذیل در حوزه‌های مختلف مشغول به فعالیت است. شستا ۹ هلدینگ تابعه دارد، ۶ هلدینگ تاپیکو، تیپیکو، تاصیکو، صبا تامین، سیمان تامین و کشتیرانی، بورسی هستند و طبق برنامه‌ریزی شرکت، مراحل ورود ۳ هلدینگ دیگر به بورس نیز در حال انجام است. مدیریت توسعه انرژی تامین، یکی از هلدینگ‌های در صف ورود، در سال ۱۴۰۰ حدود ۲۰ همت ارزش‌گذاری شده است. رایتل نیز در سال ۱۴۰۰، حدود ۱۳ همت ارزش‌گذاری شده است.

وضعیت عملکرد این هلدینگ چندرشته‌ای

شستا به دلیل تقسیم سود بالا و سودآوری زیر مجموعه‌ها می‌تواند با نزدیک شدن به فصل مجامع گزینه جذابی هستند. سهم با pnav حدود ۷۵ درصد مورد اقبال سرمایه‌گذاران قرار گرفته و شاهد تقاضای قوی در سهم هستیم.

شستا بیش از ۲۳۰ همت دارایی بورسی و بیش از ۶۰ همت دارایی غیر بورسی دارد و انتظار سود حداقلی ۲۰ تومان برای آتی سهم می‌رود.

شستا همچنین عرضه اولیه ستاره خلیج فارس را پیش رو دارد که می‌تواند آن را بیش از پیش مورد توجه قرار دهد. لازم به ذکر است که حدود ۵ درصد سودآوری شستا در گروه سودآوری این پالایشگاه است.

از دید نموداری نیز شستا نشان می‌دهد که در مسیر الگوی صعودی است و هدف‌های بالاتری خواهد داشت.

بدین صورت که کلیت حرکت سهم را در سایکل اصلی فعلی ABC بدانیم. در این صورت B به صورت زمان‌بر در تاریخ آبان ماه تکمیل شده و شاهد شروع روند جدیدی برای سهم در الگویی صعودی بودیم.

یک رشد خوب تا سقف ۱۵۸ تومان رخ داد و سپس اصلاح موقت و زمانبر تا ۱۲۶ تومان و سپس مجدد در ریزموج صعودی دیگری هستیم که تارگت‌های شکست ۱۸۰ و سپس ۲۲۵-۲۳۰ تومان را پیش رو دارد. حدضرر سهامداری نیز محدوده قیمتی ۱۵۵ تومان است.

7 اردیبهشت 1404
#مینا_یوسفی #شستا #اقتصاد_آنلاین
8 ماه پیش
«سپاها» در مدار صعود موج سوم صعودی در راه است؟

این‌روزها سیمان سپاهان با نماد «سپاها» در لیست نمادهای مورد توجه سرمایه‌گذاران قرارگرفته است. این شرکت، تولید انواع سیمان و کلینکر خاکستری را در تیپ‌های مختلف را برعهده دارد.

شرکت سیمان سپاهان در سال ۱۳۴۸ به منظور تولید سیمان پرتلند با استفاده از سرباره کوره ذوب‌آهن اصفهان به بهره‌برداری رسید. این شرکت تولیدکننده انواع سیمان و کلینکر در کشور است و در حال حاضر با مجموع ۷۸ شرکت سیمانی و با تعداد ۱۰۲ کوره پخت کلینکر در حال فعالیت است.
شرکت سیمان سپاهان در سال ۱۳۷۵ با نماد «سپاها» در گروه صنعت سیمان در بورس اوراق بهادار پذیرفته شد. تولید انواع مختلف کلینکر، سیمان و مصالح ساختمانی موضوع فعالیت اصلی شرکت است. سپا‌ها سهم عمده‌ای از تامین سیمان موردنیاز طرح‌های عمرانی در کشور را بر عهده دارد و اولین تولیدکننده سیمان‌های سرباره‌ای در کشور است.

لازم به‌ذکر است که توسعه سرمایه و صنعت غدیر سهامدار عمده این شرکت سیمانی است.
وضعیت عملکرد خوب شرکت و شکست رکورد فروش

در سال ۱۴۰۳ از میان ۲۶ سهمی که بازدهی بیش از ۱۰۰٪ را ثبت کردند ۹ سهم از گروه سیمان حضور داشتند؛ لذا بررسی ترین‌های این صنعت برای امسال خالی از لطف نیست.

سیمان‌سپاهان دارای سال مالی ۳۱ شهریور است و موفق به فروش ۳۳۲.۱۴ میلیارد تومان در اسفند‌ماه ۱۴۰۳ شده که نسبت به مشابه سال قبل ۲۶.۰۸ درصد افزایش داشت.

فروش صادراتی اسفندماه ۱۷.۹۳ میلیارد تومان بوده و فروش کل شرکت در سال ۱۴۰۳ به رقم ۲۷۸۱.۸۴ میلیارد رسید که نسبت به مشابه سال قبل ۲.۲ درصد افزایش یافت. صادرات کل سال ۱۴۰۳ نیز به رقم ۴۳۲.۲۱ میلیارد تومان رسید.
سپا‌ها در دی‌ماه ۲۳۷.۱ میلیارد تومان و در بهمن‌ماه ۲۴۴.۷ میلیاردتومان فروش ثبت کرده است.

عملکرد سیمان سپا‌ها را می‌توان در موارد زیر خلاصه کرد: افزایش ۳۵.۶۸ درصدی فروش اسفند ۱۴۰۳ در مقایسه با ماه گذشته، رشد ۲۶.۰۸ درصدی فروش اسفند ۱۴۰۳ در مقایسه با اسفند ۱۴۰۲ و رشد ۱۹.۱۲ درصدی فروش ۶ ماهه سال جاری در مقایسه با مدت مشابه سال گذشته.
سپاها و سناریوی شمارش سهم
سپا‌ها از مرداد ۹۹ یک ریزش زمانبر را تا ۱۴۰۱ درقالب A به صورت یک دیامتریک تمام کرد و سپس وارد الگوی صعودی B شد. ریز موج‌های A و B از این الگو از آبان ۱۴۰۱ تا آبان ۱۴۰۳ تمام شد و از کف ۶۶۹ تومان وارد ریز موج صعودی C شد که هنوز ادامه‌دار است. حدضرر سهم محدوده ۱۳۰۰ و حمایت بعدی ۱۱۰۰ تومان است.مقاومت جدی سهم در محدوده ۱۷۵۰-۱۸۰۰ تومان است که باید به عرضه و تقاضا در این محدوده دقت داشت.

1404.01.19

#مینا_یوسفی #سپاها #سیمانی #اقتصاد_آنلاین
8 ماه پیش
ارزش‌گذاری تاپیکو: از دارایی‌های بورسی تا چشم‌انداز صعودی

شرکت سرمایه‌گذاری نفت و گاز و پتروشیمی تامین تاپیکو با دارا بودن ۹۱ شرکت در صنایع مختلف، در حال حاضر زیر ارزش ذاتی خود در بازار بورس معامله می‌شود. بررسی‌ها نشان می‌دهد که این شرکت با توجه به پرتفوی بورسی و غیر بورسی خود، همچنان یکی از گزینه‌های جذاب برای سرمایه‌گذاری میان‌مدت است.
ه گزارش اقتصادآنلاین و به نقل از بورسینه، تاپیکو یکی از سودآورترین شرکت‌های بازار سرمایه است که زیر ارزش ذاتی در حال دادوستد است. بررسی خالص ارزش دارایی‌های سهم که توسط تحلیلگران پارسیس صورت‌گرفته نشان می‌دهد پرتفوی بورسی این هلدینگ ارزش روز ۲۲۱,۳۴۲ میلیارد تومان و ارزش افزوده بورسی شرکت مبلغ ۲۰۶,۰۷۲ میلیارد تومان دارد.
مهم‌ترین شرکت‌های بورسی تاپیکو عبارتند از صنایع پتروشیمی خلیج فارس، پتروشیمی نوری، پتروشیمی مارون و پتروشیمی جم می‌باشد. عمده سرمایه‌گذاری‌های این شرکت در صنعت محصولات شیمیایی است.

پرتفوی غیر بورسی تاپیکو نیز بررسی شده و ارزش برآوردی پرتفوی آن ۸۸,۳۹۰ میلیارد تومان و ارزش افزوده غیر بورسی شرکت مبلغ ۸۱,۶۷۴ میلیارد تومان می‌اشد. بدین ترتیب NAV هر سهم تاپیکو ۳۰,۳۴۶ ریال و نسبت PNAV روز شرکت ۵۷ درصد می‌باشد؛ لذا برای سرمایه‌گذاری ارزشمند است.

وضعیت نموداری تاپیکو و چشم‌انداز پیش روی سهم
از دید نموداری تاپیکو یک ABC را به صورت فلت تکمیل کرده و حال از آبان ۱۴۰۳ روند و الگوی جدید را سپری می‌کند.
انتظار می‌رود در حال حاضر برای تکمیل لگ‌های انتهایی الگوی دیامتریک الماسی که از دی‌ماه ۱۴۰۳ و سقف ۲۳۰۰ تومان شروع شده کمی زمان لازم باشد؛ لذا با رعایت حدضرر ۱۷۰۰ _۱۶۷۰ تومان با صرف زمان کوتاه یک رشد خوب را در موج بعدی که صعودیست تجربه خواهد کرد.

هدف‌ها در مسیر رشد شکست ۲۱۸۰۰_۲۴۰۰ و سپس ۲۷۰۰۰ تومان خواهد بود.
17 فروردین 1404
#تاپیکو #اقتصاد_آنلاین #بورسینه
8 ماه پیش
تحلیل تکنیکال و پتانسیل‌های نماد «شستا»

سرمایه‌گذاری تامین اجتماعی با نماد «شستا» ارزش مارکت ۲۱۵ همتی دارد که با این ارزش پایین با بیش از ۲۷۰ شرکت مدیریتی، مالک ستاره‌ خلیج‌فارس به‌عنوان بزرگترین و بروزترین پالایشگاه کشور با فروش ۵۰۰ همتی است! آیا شستا در این قیمت‌ها ارزنده است؟

۵ زیر‌مجموعه مهم بورسی شستا یعنی تاپیکو، تاصیکو، صبا، سیتا و تیپیکو بوده و با توجه به ارزندگی شرکت‌های زیرمجموعه زیر ارزش ذاتی در قیمت ۱۳۴ تومان دادو ستد می‌شود.
از پتانسیل‌های شستا می‌توان به عرضه اولیه‌های پیش روی سهم اشاره داشت به طوری‌که ۹ شرکت از هلدینگ‌های شستا در حال آماده سازی برای عرضه اولیه در بازار سرمایه هستند. ستاره خلیج فارس، رایتل، شیمی بافت، صنایع لبنی تامین، سنگ آهن مرکزی و ... با عرضه هر کدام از این شرکت‌ها، ارزندگی شستا و تاپیکو بیش از پیش عیان خواهد شد.

واگذاری مطالبات شستا و تامین اجتماعی از دولت در قالب دریافت بلوک پتروشیمی‌ها تاثیر خوبی رو تاپیکو و خود شستا دارد. مدیریت دولتی در بخش انتفاعی و اقتصادی ذاتاَ ناکارآمد است و به‌همین دلیل است که دولت، تن به این واگذاری داده است که به نظر به نفع صنعت خواهد بود.

تغییرات سبد شستا در بهمن
بر اساس آخرین اطلاعات منتشر شده سرمایه ثبت شده این شرکت معادل ۱۶۴ هزار میلیارد تومان می‌باشد. ارزش پرتفوی بورسی این هلدینگ در ابتدای بهمن ماه برابر با ۲۶۶ هزار میلیارد تومان بوده که به ۲۵۲ هزار میلیارد تومان در انتهای دوره رسیده است. این شرکت در طی دوره خرید و فروش سهام انجام نداد.

پرداخت طلب اوره سازان
۹۰ درصد مطالبات ۴ پتروشیمی پردیس، شیراز، کرمانشاه و خراسان پرداخت شد و امید می‌رود که مابقی آن نیز تسویه شود. این خبر تاثیر بسیار خوبی رو سهام شرکت‌های اوره‌ساز و نهایتا هلدینگ‌های بالاسری پارسان، فارس، تاپیکو و غدیر و شستا دارد.

انتشار اوراق اختیار فروش تبعی بیمه سهام توسط صندوق توسعه بازار برای ۱۵ نماد مطرح بازار
اوراق اختیار فروش تبعی از روز یکشنبه ۲۶ اسفند در نماد‌های زیر عرضه می‌شود و فقط صندوق‌های سرمایه‌گذاری قادر به خرید آن خواهند بود. این ۱۵ نماد شامل خودرو، خساپا، خگستر، خبهمن، شبندر، شتران، وغدیر، پارسان، شستا، بوعلی، فولاد، ذوب، وبملت، اخابر و رمپنا است.

صندوق‌ها به هر میزانی که از این اوراق خریداری نمایند، باید همان تعداد سهام اصلی را در همان روز خریداری نمایند.
شستا و سناریوی حرکت سهم
از دید نموداری از سال ۹۹ شاهد یک ریزش شدید شستا بودیم به‌طوریکه از محدوده ۱۶۷ تومان تا حوالی ۴۶ تومان ریزش را تجربه کرده‌است.

سپس به‌صورت یک الگوی دیامتریک شاهد نوسانات منظمی در سهم از سال ۱۴۰۰ هستیم که الگوی دیامتریک الماسی چندین ساله‌ای را شکل می‌دهد.

لگ‌های ABCDE از الگوی دیامتریک تکمیل شد و از سقف دی‌ماه ۱۴۰۳ شاهد اصلاح سهم برای تکمیل F هستیم؛ لذا ریزش اخیر موج اول از الگوی F هست و باید شاهد یک نوسان مثبت یکی دوماه برای b باشیم. حد ضرر ۱۲۵ تومان و هدف‌های این رشد سقف تاریخی در ۱۵۵-۱۶۷ تومان فعلا خواهد بود. با تکمیل F یک رشد میان مدت با تارگت‌های خوب برای G خواهیم داشت.

6 فروردین 1404

#مینا_یوسفی #شستا #اقتصاد_آنلاین
8 ماه پیش
پیش‌بینی روند پارسان؛ اهداف قیمتی سهم کجاست؟
هلدینگ گسترش نفت و گاز پارسیان با نماد «پارسان» دارای ۲۴۱ همت ارزش بازار بوده و PE حدود ۸ واحد را دارد. این هلدینگ به تازگی با تصاحب ۴ درصد از سهام هلدینگ خلیج فارس، بخش قابل‌توجهی از مطالبات سنواتی این شرکت از دولت را نیز به نتیجه رساند.

شرکت گسترش نفت و گاز پارسیان یکی از شرکت‌های سرمایه‌گذاری زیرمجموعه شرکت سرمایه‌گذاری غدیر است.

این شرکت در حال حاضر بزرگ‌ترین شرکت‌سرمایه‌گذاری در بخش پترو پالایشی در بازار سرمایه است و زیرمجموعه‌های مهمی، چون پتروشیمی پردیس، پتروشیمی پارس، پتروشیمی شیراز و همچنین پالایشگاه‌های متنوعی را در اختیار دارد.

پارسان در روز چهارشنبه ۲۲ اسفندماه با پرداخت ۱۵ درصد نقدی و تسویه بخش عمده مبلغ از محل تهاتر مطالبات سنواتی، مالک جدیدی برای بخشی از سهام فارس شد.

عملکرد پارسان درآخرین گزارش ماهانه
سهم در هفته انتهایی سال ۱۴۰۳ درحالی در قیمت ۵۹۶۷۰ تومان در بازار بورس داد و ستد می‌شود که پرتفوی شرکت در بهمن‌ماه به ۲۴۷ هزار میلیارد تومان رسیده است و ۱۷ هزار میلیارد تومان افزایش یافت.

بیشترین وزن در پرتفوی بورسی پارسان، شپدیس است که به ارزش ۱۰۰ هزار میلیارد تومان در گزارش بهمن ثبت شده است.
سهم‎‌های اصلی در پرتفوی بورسی شرکت شامل سهم‌های مهمی از گروه پتروپالایشی است که در جدول ذیل آورده شده است.
سناریوی شمارش پارسان و پیش بینی برای بلندمدت این هلدینگ پتروپالایشی
پارسان در تایم فریم هفتگی و نمای لگاریتمی مشاهده می‌شود.

از ابتدای ورود به بورس یک الگوی دیامتریک بلندمدت مدنظر است که لگ‌های ABCD در چندین سال طی شده و حال از نیمه اول آبان ۱۴۰۳ شروع یک لگ صعودی شروع شده و ادامه دارد. این موج تحت عنوان لگ E است و اصلاح‌هایی در میانه حرکت نیز خواهیم داشت و طبیعی است. به لحاظ زمانی E می‌تواند یک سقف در شروع سال ۱۴۰۶ بسازد. هدف‌های کوتاه‌مدتی سهم می‌تواند ۷۲۰۰-۷۷۰۰ تومان باشد و حد حمایت معتبر سهم محدوده‌های ۵۴۰۰-۵۰۰۰ تومان خواهد بود.

28 اسفند 1403

#پارسان #وغدیر #مینا_یوسفی #اقتصاد_آنلاین
بررسی عملکرد و پیش‌بینی «اهرم» خرید صندوق اهرم مناسب است؟

صندوق سرمایه‌گذاری سهامی کاریزما با نماد اهرم دارای ۱۸.۹ همت خالص ارزش دارایی و قیمت تابلوی ۲۳۶۴ تومان به ازای هر یونیت است. این صندوق دارای NAV ابطال ۲۳۷۲ تومان است و در این‌صورت حباب این صندوق ۱.۳۲ واحد منفی است. اما آیا سرمایه‌گذاری در این صندوق سودآور است؟

صندوق‌های اهرمی یکی از انواع صندوق‎‌های سرمایه‌گذاری هستند که برای اولین بار در سال ۱۴۰۰ در بازار سرمایه پذیره‌نویسی شدند و به سرعت مورد استقبال سرمایه‌گذاران قرار گرفتند. به‌عبارتی صندوق اهرم یک نوع صندوق سرمایه‌گذاری است که با استفاده از اهرم، سود بیشتری برای سرمایه‌گذاران ایجاد می‌کند. در این گزارش به بررسی عملکرد یکی از مهم‌ترین صندوق‌های اهرمی با نماد اهرم پرداخته شده‌است.
۵ صنعت با بیشترین وزن در صندوق اهرمی «اهرم»
طبق گزارش پرتفوی منتهی به بهمن ۱۴۰۳، بیشترین وزن صندوق اهرم با ۱۵ درصد، به صنعت فلزات اساسی اختصاص داده شده است. در جایگاه دوم شرکت‌های چند رشته‌ای صنعتی با ۱۴ درصد قرار دارد. در رتبه‌های بعدی به ترتیب صنایع محصولات‌شیمیایی، سرمایه‌گذاری‌ها و فراورده‌های نفتی حضور دارند.

نصف وزن این ۵ صنعت به فلزات‌اساسی و شرکت‌های چند‌رشته‌ای صنعتی تعلق دارد. براساس میانگین ارزش معاملات روزانه در ماه اخیر، اهرم نقدشونده‌ترین صندوق اهرمی سهامی است.

اهرم دارای ۱۲۶۳ میلیاردتومان فملی، ۱۰۹۹ میلیاردتومان فولاد، ۱۰۱۵ میلیارد تومان وغدیر و نهایتا سرمایه‌گذاری در شمش طلا به میزان ۷۹۷ میلیارد تومان و وبملت ۷۸۲ میلیارد تومان است. خرید‌های سنگینی هم در تاپیکو و تجلی طی ماه بهمن داشته‌است.

تحلیل نموداری اهرم و یک سناریوی محتمل
در سناریوی شمارش اگر الگوی دیامتریک را برای تکمیل بلندمدت و چندین ساله اهرم مدنظر داشته باشیم در این صورت لگ‌های ABCD تکمیل شده و میانه E هستیم.
استراحت دی‌ماه تاکنون نیز خود دیامتریکی پاپیونی شکل داده که در شروع ریز موج صعودی f است؛ لذا با رعایت حد حمایت ۲۳۵۰ تومان برای هر یونیت این صندوق یک نوسان مثبت کوتاه‌مدت داریم.

حرکت اصلی و ادامه رشد در لگ E زمان می‌خواهد و احتمالا اواخر فروردین تا اوایل اردیبهشت شاهد شروع تحرکات قوی‌تر بازار سرمایه خواهیم بود. اهرم نیز هدف‌های مهم ۲۸۰۰-۳۳۰-۳۵۰۰ تومان را دنبال خواهد نمود.

26 اسفند 1403

#اهرم #مینا_یوسفی #اقتصاد_آنلاین #صندوق_اهرمی
8 ماه پیش
نماد «انتخاب» زیر ذره‌بین تحلیل؛ هدف بعدی قیمت سهم کجاست؟

این شرکت در زمینه تولید لوازم خانگی برودتی شوینده، صوتی و تصویری، گازسوز و لوازم خانگی کوچک آشپزخانه توسط خود و شرکت‌های تابعه فعالیت دارد. این شرکت در حال حاضر به‌عنوان هلدینگ لوازم خانگی و شرکت مادر است که ۱۲ شرکت دیگر گروه به‌عنوان زیرمجموعه آن فعالیت می‌کنند. این گروه تولیدکننده برند‌های دوو، اسنوا و بست است.
شرکت گروه صنایع پیشران انتخاب با ۶۹.۶۵ درصد، بازارگردانی آسمان زاگرس با ۹.۷ درصد، گروه توسعه سرمایه‌گذاری انتخاب با ۱۲.۰۲ درصد و شرکت بازرگانی اعتماد تجارت زرین پاک با ۴.۳ درصد از سهامداران عمده انتخاب هستند.

وضعیت عملکرد در شرکت انتخاب
گزارش اطلاعات و صورت‌های مالی میاندوره‌ای ۱۲ ماهه منتهی به سال مالی ۱۴۰۳۰۹۳۰ سهم نشان می‌دهد که سود خالص ۱۲ ماهه به مبلغ ۴۳۸۲.۹ میلیارد تومان رسیده که نسبت به سال مشابه قبل ۱۲ درصد افزایش یافت. از طرفی سود انباشته ۵۱۶۴ میلیارد تومان گزارش شده که نسبت به سال گذشته ۱۵ درصد رشد را نشان می‌دهد؛ لذا انتخاب در گزارش ۱۲ ماهه حسابرسی نشده تلفیقی به سود ۳۰۱ ریالی رسیده است و در سود اصلی این عدد ۲۸۶ ریال است.

در مجموع انتخاب سالانه حدود ۸۰ الی ۱۰۰ میلیون دلار سودآوری دارد و ارزش بازار منطقی برای آن حوالی ۵۰۰ میلیون دلار نیمایی است، لذا به دید بنیادی ارزنده است.

بر آورد سود سالی آتی تحلیلگران برای سال ۱۴۰۴ حوالی ۳۵ تومان است.
نمودار و سناریوی‌های نماد چه می‌گوید؟
نمودار سهم را از ابتدای ورود به بازارسرمایه در تایم فریم روزانه و نمای لگاریتمی مشاهده می‌نمایید. یک رشد شارپ تا محدوده قیمتی ۲۰۰-۲۱۰ تومان داشته که موج A را شکل داده است.

سپس اصلاحی زمانبر داشتیم که موج B است و تا قیمت ۱۱۵-۱۱۸ تومان ریزش تجربه شده است و زمان به محدوده نیمه آبان ۱۴۰۳ رسیده است. سپس مجدد رشد موج C شکل گرفته که هنوز ادامه دارد.

در سناریوی دیگر در حال تکمیل مثلث قرمز رنگ ABCDE است که موج E از آن در حال اتمام است و با رعایت حد حمایت ۱۴۵-۱۵۰ تومان کمی زمان می‌خواهدتا الگوی اصلاحی تمام شود. سپس با شروع موج صعودی و افزایش تقاضا در سهم هدف مهمی در ۱۸۰ و ۲۰۰ تومان سقف تاریخی دارد.

21 اسفند 1403

#مینا_یوسفی #انتخاب #اقتصاد_آنلاین
برای استفاده از همه امکانات گفتمان و همچنین مشاهده کانال ها و گروه های خود لطفا وارد حساب کاربری شوید.
پربحث‌ترین‌ها